美國參議院繼續對金融監管機構的監管權限和透明性進行施壓。繼對美聯儲“開炮”之后，這一次輪到了金融穩定監督委員會（FSOC）。

 

　　當地時間3月25日下午，參議院銀行、房屋和城市事務委員會召開了一次公開聽證，旨在討論作為美國最高金融監管機構組成的這一監督實體，在如何認定具有重大系統風險的非銀行金融機構的過程中是否具備充分的透明性。

 

　　作為FSOC的主席，財政部部長杰克·盧接受了參議員的質詢。令人意外的是，一些關鍵的民主黨人士在聽證會上開始加入此前對FSOC施加巨大壓力的共和黨議員陣營，對FSOC的監管過程細節表示不滿。這意味著，參議院下個月提出并通過針對FSOC的進一步改革法案的可能性正在擴大。

 

　　“監管機構在對金融機構監管時有本末倒置之嫌。”上述參議院銀行委員會主席、共和黨人理查德·謝爾比（Richard Shelby）表示，FSOC在認定系統性重大風險金融機構（SIFIs）的過程不夠透明，并且過于倉促。部分民主黨人士同意這一觀點。

 

　　FSOC認定過程遭質疑

 

　　這一問題由來已久。FSOC是多德-弗蘭克法案的產物。金融危機之后，為了避免大型金融機構出現問題導致整個金融體系產生危機， FSOC成為加強金融監管的主要力量。一開始FSOC的監管范圍只限于銀行，后來逐漸衍生到非銀行的金融機構。

 

　　從2013年9月開始，對于那些“具有系統性重大風險”的保險機構，FSOC負責進行認定。一旦被認定，就意味著這些機構在資產配置、風險管控等方面受到更高要求，成本隨之提高，對其經營有較大影響。目前認定的這些機構中包括美國國際集團（AIG）、保誠集團（Prudential）以及大都會人壽保險（MetLife），MetLife為此還將FSOC告上了法庭，該案仍然在進行之中。

 

　　“如果FSOC認為被認定的公司之后不再存在系統性風險，是否可以真正解除認定？”民主黨關鍵人物、參議員伊麗莎白·沃倫（Elizabeth Warren）詢問財政部長杰克·盧。

 

　　杰克·盧在聽證會上表示，FSOC確實允許解除認定，不過強調，這一過程的執行十分復雜，還在早期階段。

 

　　與此同時，參議員們還質疑FSOC進行認定的過程不夠透明公開，使得金融機構無法準確預估風險。

 

　　“FSOC不能估量這一過程，也不了解其目標，因此其宏觀審慎的監管可能只能存在于學術理論領域。”美國行動論壇主席道格拉斯·霍茲艾金（Douglas Holtz-Eakin）在聽證會上表示。

 

　　他認為，這樣的監管狀態可能會擴大到資產管理機構以及其他所有金融實體，而過于嚴苛的監管會損害整個行業的健康。

 

　　共和黨人顯然更加維護大型金融機構的利益。本周一晚，共和黨眾議員丹尼斯·羅斯（Dennis Ross）和約翰·德蘭尼（John Delaney）提出一項有關FSOC改進的提案，認為該委員會需要在如何發現和確認機構風險上增加透明性：“FSOC已經得到廣泛批評，缺乏透明性，調研有瑕疵，認定過程也不充分。”

 

　　業界對此已怨聲載道。今年1月，MetLife在被FSOC認定為是“具有系統性重大風險”的機構并受到更加嚴苛的監管要求后提起訴訟，認為這一認定為公司經營帶來了完全不必要的限制。

 

　　FSOC目前要求延期到5月7日對這一訴訟做出回應，這或許和FSOC迫于國會壓力正在進行的內部改革有關。此前FSOC已經做出部分改革動作，但國會認為并不充分，一旦兩黨在這一問題上達成一致，那么在未來進行的一系列監管機構改革法案的討論中，FSOC的改革必然成為重要的一環。

 

　　“我認為我們會在幾個領域內達成一些兩黨一致的協議，認定一些常識性的改革是有必要的。”謝爾比在此前的一份聲明中表示。

 

　　美聯儲也遭遇國會攻擊

 

　　針對FSOC施壓只是近段時間國會向金融監管機構“開炮”的最新部分。此前，遭到參議院更猛烈攻擊的還包括美聯儲。

 

　　參議院銀行委員會正在舉行一系列聽證會來討論并審查若干制度改革的可能，其中包括耶倫堅決反對的“審計美聯儲”（Audit the Fed）議案，以及公開市場委員會（FOMC）投票制度的改革提案。這被認為是2010年多德-弗蘭克法案以來美聯儲受到的最直接的來自立法機構的“威脅”。

 

　　肯塔基州共和黨參議院蘭德·保羅（Rand Paul）的“審計美聯儲”議案總體上要求賦予美國政府問責辦公室（GAO）——也就是通常意義上的美國政府審計局——檢查批評所有美聯儲貨幣政策的決定，不加限制。此前美聯儲一直受到GAO的審計，但是其審計范圍是有限的。

 

　　耶倫在18日對此表態，認為央行在制定貨幣政策時必須保持足夠的獨立性，做出對國家最有利的決策。她指出，國會的一些意見可以作為基準，但是如果通過一些數字上的規定來束縛美聯儲，則是非常愚蠢的做法。