6月1日，星期一，農曆四月十六。早盤A股三大指數寬幅震盪。三大指數開盤後，一度跟隨亞太其他市場衝高上漲，但之後後力不繼。分時圖上看，滬指形成倒V及標準頭肩頂反轉走勢，但角度過於尖銳，顯示有主動洗盤的味道。盤面上，煤炭開採加工、AI PC、地產、文化傳媒、燃氣、養雞等板塊個股漲幅居前。前期熱門股半導體表現疲軟。

　　截至午盤，上證指數跌0.12%，深證成指跌0.6%，創業板指跌0.9%，北證50漲1.26%，科創50指數跌3.24%。全市場成交額19683億元，較上日縮量1639億元。兩市個股漲多跌少，上漲個股超3800隻。

　　機構看盤

　　招商證券：AI電子布需求高增，高端供給釋放受限，結構性缺口長存。需求端，電子紗/布需求升級核心在於AI算力與高頻通信的雙重拉動。供給端，高端電子布核心瓶頸在於高端織布機（如豐田JAT910）交付周期長達18—24個月，短期難以突破，高端電子布缺口仍存。龍頭企業聚焦高端產能擴張，有助於鞏固全球話語權。頭部企業密集加碼電子紗/布產能，重點布局高端領域。

　　華泰證券：近年來，國內電氣化率持續提升，「十五五」碳達峰目標下這一進程或加速。當前市場對電氣化線索或存在三大預期差。第一，4月以來AI產業鏈作為市場主線取得亮眼表現，但內外催化共振下電氣化相關領域定價或仍不充分。第二，投資者或普遍低估國內電氣化空間，一是關注「新增滲透率」而忽視了「存量保有結構」的替換需求，二是電氣化場景存在盲區。第三，從去年的「反內卷」到今年的「算電協同」，政策驅動要素價格與產業空間重估，相關領域景氣度和業績亦有望持續改善。綜合考慮政策相關度、業績彈性、估值性價比、自上而下行業風格，建議關注鋰電/儲能、礦山機械、叉車、商用車、船舶等細分環節投資機遇。